Средний уровень
19 августа 2024г.
Токеномика: что это и для чего нужна
Любая криптовалюта с потенциалом для инвестиций, зависит от спроса и предложения. Правила эмиссии и работы крипты, которые влияют на эти показатели, называют токеномикой. Поэтому чем лучше она продумана, тем больше перспектив у монеты стать успешной.
CRYPTUS MEDIA рассказывает простыми словами, что такое токеномика, почему инвестору важно ее изучить и причем здесь экономика.
CRYPTUS MEDIA рассказывает простыми словами, что такое токеномика, почему инвестору важно ее изучить и причем здесь экономика.
Что такое токеномика
Токеномикой («токен» + «экономика») называют свод правил и принципов, с учетом которых проводятся любые действия с криптовалютой. Проще говоря, это инструкция по созданию, распределению и использованию токенов. Такая информация абсолютно прозрачна и изначально доступна для всех пользователей.
С точки зрения инвестиций токеномика — это важная часть фундаментального анализа криптовалюты. Чтобы понимать, чем токены отличаются друг от друга, нужно смотреть на различные характеристики проекта. Например, используемый блокчейн и механизм консенсуса, рыночная капитализация, максимальное и актуальное предложение, метод борьбы с инфляцией, график и способ распределения новых токенов, полезность и применяемость.
С точки зрения инвестиций токеномика — это важная часть фундаментального анализа криптовалюты. Чтобы понимать, чем токены отличаются друг от друга, нужно смотреть на различные характеристики проекта. Например, используемый блокчейн и механизм консенсуса, рыночная капитализация, максимальное и актуальное предложение, метод борьбы с инфляцией, график и способ распределения новых токенов, полезность и применяемость.
Токеномика описывает законы, по которым работает монета, и никак не связана с ее маркетинговым продвижением. Зная эти правила, инвестор оценивает перспективность роста цены и принимает решение о сделке.
На какие факторы токеномики нужно обратить внимание:
Предложение
Ключевой показатель, влияющий вместе со спросом на ценообразование.
Общее предложение — это максимальное количество монет, которое может быть выпущено, а предложение в обращении — это число токенов, которые в настоящий момент доступны для торговли и используются в экосистеме. Не у всех проектов есть ограничения на максимум, они могут выпускать монеты бесконечно.
Еще текущее предложение зависит от производства, сжигания, блокировок.
Общее предложение — это максимальное количество монет, которое может быть выпущено, а предложение в обращении — это число токенов, которые в настоящий момент доступны для торговли и используются в экосистеме. Не у всех проектов есть ограничения на максимум, они могут выпускать монеты бесконечно.
Еще текущее предложение зависит от производства, сжигания, блокировок.
Распределение
Команда проекта публикует схему, согласно которой монеты будут распределены при выпуске между инвесторами, разработчиками, пользователями. Важно учитывать равномерность распределения и график разблокировок для составления инвестиционной стратегии.
Использование
Токеномика показывает, как может использоваться монета. Некоторые криптовалюты предназначены только для проведения транзакций или внутренних платежей, другие рассматриваются как ценные активы.
Бывает более широкий список функций, например, возможность принимать участие в голосовании, запускать смарт-контракты и децентрализованные игры, оплачивать конкретные товары и услуги.
Бывает более широкий список функций, например, возможность принимать участие в голосовании, запускать смарт-контракты и децентрализованные игры, оплачивать конкретные товары и услуги.
Управление инфляцией
Механизм сохранения ценности монеты может быть заложен уже в правилах выпуска (ограниченное предложение) или использоваться позднее по установленным правилам. Часто некоторое количество монет сжигается, чтобы сократить предложение.
Стимулирование пользователей
Методы стимулирования — это способы, при помощи которых проект будет мотивировать пользователей участвовать в развитии экосистемы. Токеномика указывает размер вознаграждения за создание новых блоков и наказание за попытки нанести вред платформе
Токеномика криптовалют тесно связана с фундаментальным анализом, который применяется инвесторами для комплексной оценки монет. ФА определяет внутреннюю ценность и потенциал проекта, а токеномика описывает, как все указанные перспективы будут реализованы с помощью токена.
Помимо токеномики, изучать необходимо техническую документацию, дорожную карту, команду и сообщество проекта. Такая аналитика дает понимание, из чего складывается цена цифровой валюты сейчас и как она будет развиваться дальше.
Помимо токеномики, изучать необходимо техническую документацию, дорожную карту, команду и сообщество проекта. Такая аналитика дает понимание, из чего складывается цена цифровой валюты сейчас и как она будет развиваться дальше.
Примеры разной токеномики
Существуют различные виды токеномики — за 15 лет развития крипторынка были протестированы самые разные варианты. Неудачные версии не прижились, а успешные, наоборот, применяются при разработке новых проектов.
Краткая токеномика популярных криптовалют:
Краткая токеномика популярных криптовалют:
BTC
BNB
ETH
DOGE
Блокчейн
свой
свой
свой
свой
Консенсус
PoW
DPoS+PoA
PoS
PoW
Честный запуск без раннего доступа
Запуск с ранним доступом
Производство
майнинг
стейкинг
стейкинг
майнинг
Макс кол-во
21 млн
200 млн
∞
∞
В обращении
19,73 млн
153 млн
120 млн
145 млрд
Дефляция
халвинг
сжигание
сжигание
нет
Пр-во 1 блока
10 мин
5 сек
12 сек
1 мин
Главное отличие от традиционной экономики
Назовем несколько различий между токеномикой и традиционной экономикой:
- ДецентрализацияОдно из ключевых отличий токеномики от традиционной экономики заключается в том, что токеномика относится к блокчейну. Значит, единый администратор, контролирующий создание и распространение криптовалют, у этой децентрализованной системы отсутствует.
Проект основан на самоуправлении при участии большого количества разных пользователей, которые соблюдают установленные правила. Традиционная экономика полностью централизована, ключевую роль в ее работе играет правительство и центральный банк. - БезопасностьБлагодаря сути блокчейна токеномика обеспечивает высокий уровень прозрачности криптовалюты, так как все участники сети имеют доступ к единому реестру информации и не могут внести в него изменения по своему желанию. В отличие от этого, традиционная экономика опирается на законы централизованной банковской системы, которую часто критикуют за отсутствие понятных правил.
- ДефляцияОсобенностью токеномики является то, что она сама по себе уже дефляционная. В большинстве случаев предложение криптовалют ограничено, или задуман специальный механизм борьбы с инфляцией (халвинг, сжигание), что приводит к увеличению стоимости токена с течением времени. Дефляционный характер токеномики часто называют одним из ее главных преимуществ, это дает пользователям стимул хранить свои токены и поддерживать проект.
В традиционной системе правительство может печатать больше денег в кризисное время или применять различные инструменты на свое усмотрение на управления денежной массой. Но это приводит к инфляции, такая экономика более уязвима, подвержена спадам и финансовым потерям. - ПредсказуемостьЭмиссию реальных денег полностью планирует и контролирует Центральный Банк, разрабатывая по мере необходимости новые законы и нормы. Токеномика же использует разные способы производства токенов, например, стейкинг или майнинг, а механизм распределения и график разблокировок известен на многие годы вперед. Это говорит о большей защищенности криптовалют.
- ВолатильностьЕще одним важным отличием является то, что токеномика рассказывает о высоковолатильных криптовалютах. Стоимость активов может быстро меняться в зависимости от множества факторов, таких как рыночный спрос, технологические достижения, изменения в законодательстве, события на рынке и даже высказывания селебрити. Это создает нестабильную ситуацию, колебания цены могут привести к сильным убыткам или к быстрому росту капитала.
Фиатные деньги и традиционная экономика более спокойны в этом плане, курс защищен от резких скачков самим регулятором.
Почему токеномика важна
Грамотная токеномика определяет успех проекта в долгосрочной перспективе, а правильный токеномический анализ позволяет инвестору спрогнозировать будущую востребованность и стоимость криптовалюты. Также токеномика будет полезна другим категориям пользователей сети, например, при размещении ставок, участии в управлении, разработке приложений.
Токеномика определяет экономическую модель проекта и влияет на стоимость токена, так как именно от списка этих законов зависят предложение и спрос. Кроме того, токеномика выполняет еще одну важную задачу — балансирует интересы разных заинтересованных сторон, включая разработчиков, инвесторов и пользователей, чтобы в процессе сотрудничества каждый получил выгоду от успеха проекта.
Как проводить анализ токеномики криптовалют на практике?
Перечислим основные критерии, которые нужно рассмотреть:
Бесплатный вебинар «Как сделать Х10 на крипте с минимальными рисками» от CRYPTUS — это возможность для каждого узнать о ключевых видах заработка на криптовалютном рынке.
В эфире будет минимум теории и максимум практики, в том числе план развития, стратегия роста и разбор основных ошибок. Вебинар подойдет для любого уровня экспертности от абсолютных новичков до опытных инвесторов, желающих усилить свой портфель.
Перечислим основные критерии, которые нужно рассмотреть:
- Механизм эмиссии токенизированного актива, учитывая используемый блокчейн и алгоритм консенсуса.
- Распределение криптовалюты между участниками и способы борьбы с концентрацией большинства монет у одних лиц, чтобы не допустить возможной централизации.
- Варианты использования монеты в экосистеме и за ее пределами, оценка разнообразия функционала.
- Экономические стимулы для поощрения участников за активность, например, раздача аирдропов или получение награды криптовалютой за майнинг.
- Схема защиты от инфляции токена
- Перспективы проекта на ближайшее будущее и более долгий срок, какое запланировано дальнейшее развитие, анализ выбранной стратегии токеномики.
Бесплатный вебинар «Как сделать Х10 на крипте с минимальными рисками» от CRYPTUS — это возможность для каждого узнать о ключевых видах заработка на криптовалютном рынке.
В эфире будет минимум теории и максимум практики, в том числе план развития, стратегия роста и разбор основных ошибок. Вебинар подойдет для любого уровня экспертности от абсолютных новичков до опытных инвесторов, желающих усилить свой портфель.
Главное о токеномике в криптовалюте
- Токеномика — это экономическая система конкретной монеты, разработанная до выпуска криптовалюты на рынок. Эти правила заранее всем известны и доступны.
- Основные компоненты токеномики — информация о создании, распределении, использовании токенов, а также способах борьбы с инфляцией и раздачи наград участникам сети.
- Изучение токеномики входит в фундаментальный анализ, который особенно важен для инвесторов. Аналитика помогает понять, насколько проект перспективный и стоит ли вкладываться в этот актив.